梅里茨证券于7月20日表示，韩国轮胎与科技在电动车（BEV）轮胎市场的领先效应已开始显现，预计将带来结构性的盈利改善和估值重估，因此将目标股价从9万韩元上调至12万韩元，同时维持“买入”评级。
梅里茨证券研究员金俊成表示：“韩国轮胎是高端品牌中唯一推出电动车专用轮胎品牌‘iON’的公司，已为BEV市场的扩展做好准备。”他指出：“预计产品组合的变化将带来结构性的业绩提升。”
金研究员还提到：“电动车专用品牌‘iON’在德国汽车专业媒体《汽车周刊》中连续四年获得综合性能评估第一名，并且在TÜV SÜD最近的电动车轮胎评估中，所有产品线均获得综合性能评估第一名。”他表示：“其差异化性能已吸引特斯拉、比亚迪、小米、华为（赛力斯-AITO）、IM汽车（上汽）和理想汽车等全球电动车制造商的供应。”
金研究员分析称：“随着中国生产车辆出口的扩大，梅里茨证券还获得了大众、宝马等全球整车制造商的新BEV车型供应合同。”他指出：“BEV OE轮胎比例的扩大将带来结构性的盈利改善。”
他预测：“从2026年开始，电动车的更换周期将到来，BEV更换用（RE）轮胎的需求将开始显现。”他补充道：“BEV RE轮胎的营业利润率将是BEV OE轮胎的两倍以上，产品组合改善的效果将进一步扩大。”
※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。
