日本政府自明年起将强制要求连接电网的设备获得网络安全认证，三星SDI及其他韩国和台湾电池制造商正在加速进入日本能源储存装置(ESS)市场。由于中日之间的冲突，韩国和台湾企业在价格竞争力上曾处于劣势，但现在迎来了进入日本市场的机会。 据《日经亚洲》15日报道，日本政府计划自明年4月起，强制要求连接电网的设备获得名为“JC-STAR”的网络安全认证。ESS设备包括电池控制系统和电力转换装置(PCS)等具备通信功能的设备。 JC-STAR认证由日本经济产业省下属的信息处理推进机构(IPA)负责。目前，约50家企业已获得ESS相关产品的认证，其中包括日本、美国、德国、韩国和台湾的企业。 然而，在日本市场占有率较高的中国华为、阳光电源和比亚迪等企业并未出现在认证名单上。 日本政府并未正式说明中国企业未能获得认证的原因，但外界普遍认为国家安全的担忧可能是影响因素。自去年日本首相高市早苗发表“台湾有事”的言论以来，中日关系急剧恶化，双方互相施加制裁。因此，如果中国企业无法获得认证，可能会缩减在日本的业务。 在这种情况下，三星SDI正积极推动在日本市场的销售扩张。三星SDI去年获得了JC-STAR认证，计划到2030年将日本的ESS销售量提高至2吉瓦时(GWh)，这一目标是今年预计销售量的10倍。三星SDI还计划积极争取希望将供应商从中国设备转向其他产品的客户需求。 价格竞争力也是其优势之一。三星SDI的一位高管表示，尽管其电池价格比中国企业高出20%至30%，但比日本企业低20%至30%。该公司计划通过网络安全认证来弥补与中国企业的价格差距，并以价格竞争力来进攻日本市场。 台湾企业也在扩大对日本市场的进军。台湾能源储存系统制造商冷电力计划到2028年将其在台湾的生产能力扩大到目前的9倍，达到3GWh。基于此，冷电力计划在包括日本在内的海外市场增加销售。 冷电力首席执行官菲尔·陈表示，在与中国企业的价格竞争中，无法获得日本认证的中国制造商是其集中在日本市场的原因之一。 冷电力在8月获得了JC-STAR认证，并计划在今年年底前启动其在日本的首个ESS设施。该公司还与总部位于大阪的电池分销商优亚萨M&B合作，扩大销售网络。 此外，台湾的福尔摩沙塑料集团设定了到2029年在日本销售年产3GWh ESS的目标。目前，该公司已申请JC-STAR认证，预计将在年底前获得批准。福尔摩沙塑料集团计划通过自给自足约70%的电池部件（如电解质和隔膜）来确保价格竞争力，并计划到2029年将台湾的生产能力扩大到目前的5倍，达到10GWh。 不过，中国企业也在寻求应对日本新认证法规的方案。据悉，JC-STAR认证不适用于不具备通信功能的电池单元等部件，因此一些企业正在考虑将通信相关部件委托给日本企业，自己则提供其他设备。※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

随着政府主导的第三次能源储存装置（ESS）中央合同市场招标公告预计将在本月底发布，LG能源解决方案、三星SDI和SK On等三大电池企业正在全力扩大锂铁磷（LFP）的生产能力。尽管政府表示将重点关注质量竞争而非低价中标，但在ESS市场中，LFP被认为在盈利性和市场份额方面优于三元电池。 根据电池行业的消息，电力交易所预计将在中秋节前后发布第三次ESS中央合同市场的招标公告。为了确保招标系统的顺利运行，相关系统的检查工作已于上周开始。 在电动汽车需求滞后和中国电池企业低价冲击的背景下，国内三大电池企业的业绩和工厂利用率受到影响。然而，随着可再生能源和人工智能（AI）数据中心的扩展，ESS市场的增长被寄予厚望，成为国内电池产业未来的重要发展方向。 政府通过第一次和第二次中央合同市场创造了总计1128MW（约6.8GWh）的新需求，正在扩大国内ESS市场规模并支持电池产业。ESS中央合同市场是由气候能源环境部和电力交易所主导，为了解决可再生能源在电力生产均匀性方面的不足，通过竞争性招标获取大规模储能装置的制度。一旦被选为承包商，将在全国各地建设大规模ESS，并在15年内作为电力系统资源运营。 此次第三次中央合同市场预计将选择约560MW规模的承包商，规模与第一次和第二次相似。在第一次市场中，三星SDI占据了563MW总量的约76%，表现突出。LG能源解决方案占24%，而SK On则未能中标，遭遇失利。 相对而言，在第二次市场中，SK On通过与SK集团的能源子公司建立战略合作伙伴关系，成功获得了565MW中的50.3%。三星SDI和LG能源解决方案分别获得35.7%和14%的份额。 第一次市场的投标价格在每千瓦时30韩元左右，而第二次市场降至20韩元，确保盈利性成为三大电池企业的主要任务。因此，第三次市场预计将从以三元电池为主的模式转向以成本竞争力优越的LFP为主。 此外，政府表示将把价格和国内供应链建设作为重要评估因素，这使得拥有国内生产基础和合作伙伴关系的企业更具优势。因此，三大电池企业正在扩大国内LFP生产线以应对相关需求。LG能源解决方案在忠清北道的清州建立了一座能够批量生产1GWh ESS用LFP电池的设施，并计划于明年正式投产。SK On则计划将忠清北道的西山工厂部分电动汽车电池生产线转为ESS用LFP电池生产线，确保3GWh的生产能力。 为了建立国内供应链，战略合作伙伴关系的建立也在加速。例如，SK On与L&F签署了2026年至2028年间价值1600亿韩元的LFP正极材料供应合同。业内分析认为，双方建立战略合作关系是为了在中央合同市场中获得订单。根据后续的业务成果，双方还可以协商在2028年后延长合同最长三年的方案。LG能源解决方案和三星SDI也在积极努力从LG化学、POSCO Future M等公司获取国产LFP正极材料。※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

SK On与L&F合作建立锂铁磷（LFP）电池的核心材料LFP正极材料的国内供应链，旨在增强在能源储存系统（ESS）市场的应对能力。 17日，SK On在首尔钟路区的SK On观勋校园与L&F签署了LFP正极材料供应合同。 根据此次合同，SK On将在2026年至2028年期间，从L&F处获得价值16亿韩元的ESS用LFP电池生产所需的正极材料。 双方将基于中长期合作伙伴关系，考虑市场环境、供应成果和客户需求等因素，协商在2028年后延长最多3年的供应合同。 SK On计划将此次合同中获得的LFP正极材料投入到国内西山工厂和美国乔治亚州工厂的ESS用LFP电池单元生产线中。 SK On预计，凭借稳定的非中国LFP正极材料供应链，将进一步巩固在国内和美国ESS市场的竞争优势。 实际上，SK On在今年2月的国内第二次ESS中央合同市场招标中，获得了565MW中的284MW（约50.3%），证明了其业务竞争力。8月，SK On与美国ESS公司NeoVolta Power签署了LFP电池单元供应合同，进一步拓展了ESS业务领域。 为配合订单的扩大，SK On也在加速生产线的重组。位于忠南西山的工厂将把总共7GWh中的3GWh转为ESS用LFP电池生产线，预计将在明年上半年开始交付。美国乔治亚州工厂也将部分生产线转为ESS用LFP电池专用。 L&F在今年5月完成了位于大邱达成郡国家工业园区的LFP正极材料专用工厂的建设。经过生产稳定和质量验证，L&F于7月底在国内首次LFP正极材料量产线上出货了试生产产品。L&F向SK On供应的正极材料是高密度第三代LFP正极材料，具有比一般LFP正极材料更高的能量密度。 SK On原材料采购负责人金成坦表示：“在全球ESS电池市场供应链去中国化的背景下，通过中长期供应合同，提前确保了优质的国产LFP正极材料。”他还表示：“此次合同将进一步增强SK On在LFP电池材料方面的竞争力。” L&F首席运营官李炳熙表示：“此次合同是对L&F的LFP产品竞争力、客户应对能力和早期量产能力的认可。”他表示：“未来，我们将继续基于稳定的量产能力和差异化的产品竞争力，扩大在ESS和普及型电动汽车市场的客户基础，成为全球非中国LFP供应链的领先核心材料企业。” ※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

在电动车需求放缓和中国电池竞争加剧的背景下，国内电池产业面临的不确定性加大。有观察认为，美国的能源储存设备（ESS）市场可能成为新的突破口。这是因为可再生能源的扩展和人工智能（AI）数据中心的普及使得ESS需求迅速增长，同时美国的去中国化供应链政策也在加强。 产业研究院在27日发布的《K-电池，危机还是转型？》报告中指出了这一点。 近期，韩国电池产业的低迷趋势愈加明显。今年第一季度，LG能源解决方案、三星SDI和POSCO Future M（电池材料部门）的营业损失分别达到了2078亿韩元、1556亿韩元和11亿韩元。 尽管全球需求在扩大，但韩国电池企业的业绩持续低迷，原因在于支撑其增长的电动车市场和三元锂电池（NCM）中心的增长结构同时受到冲击。尤其是在市场方面，韩国企业在美国电动车电池市场的投资集中度下降，影响了整体表现。 美国电动车销售增长率因电动车购车税抵免取消等因素，在2025年第四季度录得-31%，2026年第一季度为-23%。对于近年来将投资重心大幅转向美国的韩国电池企业而言，美国电动车需求的下降无疑带来了巨大的冲击。 在产品方面，韩国主力产品NCM电池的竞争力明显减弱。2023年，韩国在欧洲电池市场的份额从55%下降至2025年的35%，而中国企业的市场份额则从42%激增至61%。中低价电动车需求的扩大使得以价格竞争为优势的中国锂铁磷（LFP）电池成为市场扩展的主要受益者。 在传统增长动力受到冲击的情况下，ESS作为新兴市场逐渐崭露头角。全球ESS市场预计将从2023年的185GWh以年均19%的速度增长，到2035年将扩大至1449GWh。随着可再生能源比例的提高，ESS在平衡发电量波动方面的必要性也日益增加。同时，AI数据中心的普及也推动了不间断电源（UPS）和大规模电网用ESS的需求。 特别是美国ESS市场的增长势头迅猛。预计美国ESS市场将从2023年的55GWh以年均16%的速度增长，到2035年将达到320GWh。AI数据中心用UPS市场预计将以年均47%的速度增长，到2035年将扩大至135GWh，接近同一时期电网用ESS市场的156GWh预测值。 全球ESS市场由在LFP电池原料、材料供应链和制造成本上占据优势的中国企业主导。然而，在美国市场，竞争格局可能会发生变化。美国自2026年起对中国生产的ESS电池征收根据301条款的25%额外关税，加上强制劳动关税等，中国生产的ESS关税率已提高至40.9%，远高于韩国生产的12.5%。 此外，美国还维持了对本土生产电池的先进制造生产税收抵免（AMPC），并引入了限制中国供应链的禁止外国实体（PFE）政策。这些因素可能对在美国本土生产的韩国电池企业产生有利影响。 然而，美国ESS市场并不意味着韩国企业会立即迎来反转机会。中国企业在LFP制造成本上仍然具有显著优势。但如果美国对中国产品征收高额关税、维持AMPC、实施PFE监管等措施同时发挥作用，可能会显著缩小或逆转中国进口产品与韩国企业在美国本土生产产品之间的价格差距。 因此，要将美国ESS市场打造成K-电池的新增长点，不仅需要扩大美国本土生产，还必须加强国内电池材料产业的竞争力。随着PFE监管的加强，是否能够建立包括电池单元在内的本土生产供应链，将直接影响在美国市场的竞争力。 产业研究院战略产业分析室主任黄京仁表示：“要在美国ESS市场抓住机会，提升国内材料产业的竞争力至关重要。”他强调：“为了实现国内电池企业的投资扩大和提升对中国市场的价格竞争力，必须明确细化国内生产税收抵免的直接退款和第三方转让的相关指导方针。”※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

LG能源解决方案、三星SDI和SK On等国内电池三家公司正在加快建立1万亿规模的第三次能源储存装置（ESS）中央合同市场的国内生产基础。由于从第二次市场开始，行业竞争力和供应链等非价格评估得到了加强，三家公司均已开始建立用于ESS的锂铁磷（LFP）电池生产线，因此第三次市场的订单竞争预计将更加激烈。 据业内消息，韩国电力交易所预计将在本月内发布第三次ESS中央合同市场的招标公告。项目规模预计与前两次市场相似，约为1万亿。 在第一次市场中，价格评估的比重高达60%，这使得价格竞争力强的产品相对占优势。由于这是涉及国家财政的公共电网项目，因此不仅要评估价格，还要更加积极地评估国内生产基础、供应链和产业生态系统的贡献度。 因此，从第二次市场开始，政府根据行业和专家的意见，将价格与非价格评估的比重从原来的60比40调整为50比50。产业竞争力的评分也从100分的9.6分扩大到12.5分，并加强了对电池材料原产地的评估。 LG能源解决方案计划从2027年开始在忠北的能源工厂生产ESS用LFP电池。初期生产能力将为每年1GWh，并根据市场需求逐步扩大。 SK On也在加快国内生产基础的扩展。SK On预计将在今年第四季度完成将忠南瑞山工厂的电动车电池生产线转换为ESS用LFP电池生产线的工作，并进入试运行阶段。转换完成后，将具备每年3GWh的LFP电池生产能力。 三星SDI正在乌尔山工厂建立ESS用LFP电池的母线。同时，三星SDI还宣布将从今年开始在乌尔山投资约16万亿韩元用于ESS用LFP电池的生产等目的。与此同时，三星SDI也在继续利用其主力的三元系NCA电池进行ESS的订单。 因此，在第三次市场中，各公司的国内生产能力和供应链建设水平将成为决定订单走向的主要变量。如果电力交易所继续保持现有评估体系的框架，价格竞争力以及对产业和经济的贡献度、火灾和设备安全性等方面的竞争也将更加激烈。 一位电池行业人士表示：“ESS中央合同市场将评估国内产业生态系统的贡献度，因此拥有国内生产基础将是订单竞争中的重要因素。”他还指出：“然而，海外市场对当地生产的要求也在增加，这可能使电池公司在同时扩大国内外生产能力方面面临更大的压力。”※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

LS电气在电力超级周期的推动下，销售和营业利润均创下季度历史新高。 LS电气于23日公布，2026年第二季度合并销售额为1.577万亿韩元，营业利润为1785亿韩元。与去年同期相比，销售额增长32.2%，营业利润增长64.4%。与上一季度相比，销售额增长14.6%，营业利润增长41.0%。 此次业绩大幅超越了去年第四季度的最高纪录，成为季度历史上最大的成就。 第二季度新签订单约为2.1万亿韩元，持续保持稳健增长。因此，目前的订单余额较上一季度增加约1.4万亿韩元，总规模达到7万亿韩元。 人工智能（AI）数据中心配电业务和超高压变压器业务推动了业绩的提升。全球大型科技公司扩大AI数据中心建设以及半导体等高端制造业的设备投资增加，推动了配电解决方案的业绩增长。此外，全球市场对老旧电网更换的需求持续增长，超高压变压器业务也实现了大幅增长。 特别是第二季度超高压变压器的销售额同比暴增91.2%。去年竣工的釜山超高压变压器第二生产线已进入稳定阶段，供应量大幅增加。超高压变压器子公司LS电力解决方案的销售额也同比增长约39%。 在可再生能源扩展备受关注的全球能源储存装置（ESS）市场，第二季度也签订了约1300亿韩元的订单。 在海外市场中，北美市场的表现最为突出。仅在北美地区，销售额就达约4000亿韩元，创下历史季度最高销售记录。公司正在扩大对美国犹他州的“LS电气犹他”和德克萨斯州的“贝斯特拉普校园”等主要生产基地的投资。 在欧洲，针对电网更换需求的集中攻势使得西班牙公司的销售额同比增长约21%。在电力基础设施投资活跃的中东公司销售额增长约42%，而受益于数据中心及制造业投资扩大的越南公司销售额也增长约34%。 LS电气相关人士表示：“在北美等全球市场，电力基础设施需求爆炸性增长，导致高附加值产品的订单增加，从而实现了最高业绩。我们将在超高压直流输电（HVDC）、低压直流配电（LVDC）等未来电力解决方案业务中取得成果，进一步扩大全球市场份额。”※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

K-电池三家公司预计将在第二季度进入业绩改善阶段。尽管对电动车需求放缓的担忧依然存在，但由于能源储存系统（ESS）市场的扩大，业绩改善的预期正在增强。然而，在公共ESS市场中，由于低价中标导致的恶性竞争反复出现，因此从下半年第三次ESS中央合同市场招标开始，防守盈利能力将成为比扩大数量更为重要的核心任务。 根据22日的Fnguide指导，LG能源解决方案预计在今年第二季度实现2075亿韩元的营业利润。这是自去年第三季度以来，经过两个季度后首次扭亏为盈。三星SDI和SK On也预计将缩小亏损幅度。三星SDI预计在去年第二季度录得3978亿韩元的营业亏损，但今年第二季度的营业亏损预计将缩小至734亿韩元。SK On在去年第四季度的营业亏损达到4408亿韩元，随后在今年第一季度为3492亿韩元，第二季度预计为2156亿韩元，亏损持续减少。 随着人工智能数据中心（AIDC）的扩大、可再生能源的普及以及电网稳定化需求的增加，电池行业正在提升对ESS的应对能力。LG能源解决方案在美国密歇根州兰辛、奥尔蒂姆电池田纳西工厂和俄亥俄州本田合资工厂等五个北美ESS生产基地投入运营。三星SDI则凭借在北美非中国企业的方形ESS电池供应能力，提升美国的ESS生产能力。SK On也通过田纳西州的独立工厂等四个工厂，建立了稳定的本地生产能力。 美国本地生产的扩大与先进制造生产税收抵免（AMPC）相辅相成。AMPC是根据美国通货膨胀减免法（IRA）为在本地生产电池单元和模块的企业提供的税收抵免。随着生产量的增加，获得的抵免金额也会增加，这直接影响电池公司的营业利润防守。 业界预计，LG能源解决方案的AMPC获得金额将从今年的1.4万亿韩元增加到明年的3.9万亿韩元。三星SDI预计在同一时期将从6000亿韩元增加到1.6万亿韩元，SK On则预计将从5000亿韩元增加到1.27万亿韩元。美国对关税征收措施的无效判决所带来的关税退款也是一个变数。LG能源解决方案预计将获得约1000亿韩元的退款，而三星SDI和SK On如果启动退款程序，也将对三家电池公司的盈利能力改善有所帮助。 然而，ESS市场的扩大是否能立即带来盈利能力的改善仍然不确定。由于国内ESS中央合同市场中低价中标竞争的反复，电池行业内部对盈利能力受损的担忧加剧。第一次招标时每千瓦时的中标价格在30韩元左右，而在今年第二次招标中已降至20韩元左右。尽管政府在第二次招标中将价格和非价格评估的比重各调整为50%，但实际招标中价格竞争却愈加激烈。 因此，预计在下半年即将发出的第三次ESS中央合同市场招标中，电池公司将更重视盈利能力防守，而非单纯的数量获取。业界呼吁，鉴于前几次招标中出现了自残式的中标，安全性、国内生产能力、供应链贡献度等非价格因素应在评估中得到更多反映。 一位电池行业人士表示：“第二季度的业绩预计将好于最初的担忧水平，但由于国内ESS中央合同市场是三家电池公司竞争的结构，因此完全排除价格竞争是困难的，因此对第三次招标结果的预测还为时尚早。”※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。

电池需求从电动车转向ESS等领域，尽管国内三大电池公司业绩不佳，但行业反弹的新支柱正在形成。电动车需求放缓，但电力储存需求迅速增长，推动电池需求基础扩展。由于电动车需求放缓，LG能源解决方案、三星SDI和SK On等公司预计今年第一季度仍将亏损。然而，ESS需求的快速增长显示出电池需求结构从单一电动车转向多元化的趋势。过去，电池产业与电动车销售密切相关，电动车需求增加时，电池出货量也随之增长。然而，随着可再生能源的扩大和电网稳定性需求的增加，ESS需求成为新的变量。为了稳定利用太阳能和风能等波动性大的电源，电力储存需求增加，ESS电池市场迅速扩大。尤其是中东战争导致的高油价和能源安全加强趋势，刺激了各国扩大ESS投资。油价上涨增加了化石燃料成本，提升了电动车的经济性，同时也突显了太阳能和风能等可再生能源的价格竞争力。因此，电池企业的战略也从电动车转向ESS。LG能源解决方案计划将ESS及新业务的比例从目前的约20%扩大到中长期的40%以上，专注于北美的数据中心和电力基础设施需求。三星SDI在北美市场扩大ESS用磷酸铁锂电池的订单，去年底与美国能源基础设施公司签订了超过2万亿韩元的供应合同，并继续与美国主要能源企业签订大规模ESS供应合同。SK On也在积极进入北美ESS市场，与多家全球客户商讨10GWh以上、约1万亿韩元的ESS电池供应合同。业内人士认为，ESS需求的扩大将在电动车放缓的情况下支持电池行业。LG能源解决方案和三星SDI预计将在今年第二和第三季度实现盈利，显示出业绩逐步改善的趋势。结果表明，电池产业正在从依赖电动车的单一市场结构中逐渐转变，扩展到电力和能源基础设施需求，标志着行业的结构性变化。※ 本报道经人工智能（AI）系统翻译与编辑。